#恩智浦 三季度营收37.9亿美元，同比增长19%，高于市场预期37.5亿美元。 恩智新增50亿美元股票 #回购 计划，叠加此前剩余的13亿美元额度，可用回购规模合计约63亿美元 #希捷 第一财季营收达42.3亿美元，同比增61%，盈利及下季指引均全面超预期。 公司视HAMR技术为长期增长核心。但因年内涨幅近150%推高了市场预期，盘后股价一度跌超8%。 #康宁 2026年三季度核心销售额增19%至50.8亿美元，核心每股收益91美分，均超预期； Gen AI产品销售额同比翻番，增速超GPU出货量。公司重申2030年底年化销售额翻倍至400亿美元目标。#AIDC
#希捷 新一季度 营收较分析师预期高4.6%， EPS同比增120%、较市场预期高12%， 运营利润率44.6%，较预期高270基点， 毛利率同比升1480基点至52.7%； 下一季度 营收指引中值同比增56%、较预期高逾8%， EPS指引同比增180%、较预期高近25%。 收跌8.5%的希捷股价盘后一度涨超10%，带动存储芯片股盘后齐反弹。
铠侠市值短暂突破50万亿日元、登顶日本第一，但其未来三年年均资本开支约4700亿日元，仍比2023财年历史峰值低约10%。 NAND合约价格2026年Q2预计环比涨幅达70%至75%，供应短缺或延续至2027年底。 闪迪最近推出的PS5官方授权8TB固态硬盘售价高达3699.99美元，折后仍接近3000美元，足以购买三台PS5 Pro主机。相比去年同容量产品约640美元的市场价格，涨幅超过360%，凸显内存供应紧张背景下存储市场的价格失衡与短缺溢价。 目前，#希捷 科技和 #西部数据 近线硬盘的平均价格约为每TB 14.30-14.90美元(TB) 。 摩根士丹利的研究预测，硬盘驱动器 (#HDD ) 将出现“更加严重的短缺”，这种情况至少会持续到 2028 年，供应商的定价将远高于目前的水平。 新进入者的威胁有多大？ 硬盘驱动器行业目前是一个高度集中的寡头垄断市场。外界最常问的问题是，是
#NAND 价格飙升正在重塑存储市场格局—— #希捷 TCO优势持续凸显，HAMR新品Mozaic 4完成客户认证，每TB定价较二级市场仍有逾40%上行空间； 增量毛利率超70%，自由现金流预计三年内从8亿美元激增至42亿美元。
#希捷 电话会： 管理层罕见地将增长目标整体上调，并用已锁定到CY2027的BTO合同为其背书。结合WDC FQ3指引也达到47-48%毛利率的水位，HDD行业正在经历的利润率回升是系统性的，而非单一公司的短期现象。 一季报：营收同比增长44%、Non-GAAP毛利率47% #AIDC 数据中心收入约25亿美元，同比增长55%，占总收入的80%。